1亿元大资金的买卖技巧

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在金融市场中，你掌控的资金越大，金融市场就越像是战场，而不是普通散户眼里的小赌场。表面上看，金融市场是一个弱肉强食的生态系统，大鱼吃小鱼，机构吃散户，但实际上并不总是如此，就像自然界，鲨鱼吃人，人也能吃鲨鱼，结果鲨鱼倒很快灭绝了。《投资的真相》中那个永恒的不等式，其实正是弱者的武器。1万元的小散户，亏死也就1万，而几亿元的大机构，若不幸碰上个中國银广夏、美國安然那样的股票，一亏可能就是几千万或上亿，这些巨额的损失，看似平空蒸发了，实际上却是以其它形态流回金融池中，倘若允许对股票做空，也可以说，他们的巨亏正是空头的巨盈，因为金融市场终究不过是个零和游戏。

　　1万元的小散户，亏死就1万，而盈利却可能无穷，所以小鱼未必一定是弱者，大鱼未必一定是强者。你掌控的资金越多，越应该战战兢兢、如履薄冰。在股市中，有时候，几个小散户呼朋唤友来集体卖出，就能制造一场股价崩盘，特别是那些在散户大厅里很有威望的老手们，有时真的是一呼百应。这些小鱼中的智者，是很多笨大鱼的克星，就如同细菌可以在我们的身体中为所欲为一样。今天的全球股市，几乎都是机构投资者唱主角，这样的年代，恰恰是小鱼们可以猖狂和为所欲为的好时机。

　　今天所谈论的大资金买卖技巧，正是向小散户们学习得来的。在具体讲述之前，先让我们了解一下，投资中國股市必知的几条基本交易规则：

　　1、股票、基金交易单笔申报最大数量应当不超过100万股(份)，即10000手。

　　2、对股票、基金交易实行价格涨跌幅限制，涨跌幅比例为10%，其中ST股票和*ST股票价格涨跌幅比例为5%。

　　3、证券竞价交易按价格优先、时间优先的原则撮合成交。成交时价格优先的原则为：较高价格买入申报优先于较低价格买入申报，较低价格卖出申报优先于较高价格卖出申报。成交时时间优先的原则为：买卖方向、价格相同的，先申报者优先于后申报者。先后顺序按交易主机接受申报的时间确定。

　　卖出是盈亏的最终实现。买入相当于囤兵，而卖出才是真正的杀敌，所以先来谈如何卖出。假设你掌控的资金是5000万元，你投资了某只小盘股(总股本1亿，全流通)，现在股价为20元左右，账面资产为1亿元(相当于50000手)，你想清仓卖出，而且不希望卖的价格过低。怎么办？

　　第一步，你得将这1亿元资金进行分仓。在谈分卜N?埃?然毓艘幌隆队篮愕慕灰追ㄔ颉返谒奶酰貉鲜孛孛堋＝灰坠?讨校?灰?腿魏稳颂嘎劢灰紫附冢??ㄗ约旱募胰恕Ｄ?笔潞笾罡鹆粒?皇虑俺涯埽??鞘俏?嗣曰笫谐≈衅渌?灰锥允帧Ｓ肋h谨记，交易时任何人都是你的对手，只有市场是你唯一的朋友。孙子曰：兵者，诡道也。善守者，藏于九地之下；善攻者，动于九天之上，故能自保而全胜也。纷纷纭纭，斗乱而不可乱。浑浑沌沌，形圆而不可败。善攻者，敌不知其所守；善守者，敌不知其所攻。微乎微乎，至于无形；神乎神乎，至于无声，故能为敌之司命。

　　保密、隐形的价值在金融市场上，怎么形容都不过份。想想德隆50多亿元的利润竟然无法兑现，最终惨败收场，就明白分仓绝非多此一举了。今天的科技如此发达，要实现成功地隐形非常不容易，如果你只是在一家证券公司多开几个账户来分仓，这毫无意义，因为你对于券商和监管者来说都是透明的，他们可以随时追踪你的一举一动，所以要分仓，必须瞒天过海，神不知鬼不觉。当然，这方面的细节我也不便多说。总之一点，分仓对于几千万、几亿元的资金来说，非常重要。而且，最好是永遠的隐形，来金融市场，你永遠别想着扬名，要只图实利，这样才能小心驶得万年船。

　　第二步，一击必杀式卖出。小资金的卖出是轻而易举的，但大资金的卖出必须有一定的策略。过去流行的庄家理论，出货方式简直是在绣花，像什么先用资金推高吸引短线买盘再砸盘、平台整理出货、杀跌出货等等，其核心理念就一个，这只股票是他家的，除了他在坐庄，其余的全是小鱼小虾。他也不想一想，自己主动推高是不是为他人做嫁衣裳。过去的庄家心理特征就是垄断、贪婪、自大、目空一切、歇斯底里，有点像土匪和军阀。他们以为买了30%的流通股，上市公司就等于是他家的了，却不知吃得过多，能把自己活活撑死，股票失去了流动性，就算你有银行做后盾，把股价炒到1000，你卖给谁？你一卖，股价立即天天跌停板，你不卖，那些小鱼小虾天天啃你的肉吃，他们吐给你，你还不敢不接，不接就立即进入恶性连锁反应，连续跌停。

　　此处，我以1亿总股本的小盘股来举例，也是有目的的。超级大盘股当然用不着为买卖费心，但你也不能期望值太高，而小盘股不同，涨幅可能非常惊人，大盘股用10年来涨10倍，小盘股几个月就能搞定。所以，我们得从最难处着手，最难的都学会了，简单的还用学吗？

　　你想在20元左右清仓这只小盘股，首先你不能等到大盘掉头向下时再杀跌，你得选个大盘红红火火的好日子，最好这只股票的每日成交金额不低于3亿元，同时正跟随着大盘同步上涨，这时，你得紧盯着盘面，不停地估算着买一到买五的挂单(使用收费软件你可以查看到买一到买十的挂单，没有也无所谓)，在行情红火的时候，买单有时会出现连续的四位数，当然，出现涨停板则更佳，那时的买一挂单可能就超过50000手。遇到这样的情形，切不可放过。

　　什么叫现价交易？很多人以为就是当前显示的成交价或买一价，其实不然，倘若买一只有几百手，这样的现价对于大资金来说毫无意义。只有达到几千手、几万手时，现价才可能等于买一价。这样的机会总是会有的，特别是在行情火爆时。现在假设，买一到买五的总买单约30000手，大盘正热火朝天，该股也有上涨5、6个点的欲望，买卖十分活跃，买一为20元，买五为19.9元，挂多少价合适？可以直接报单：50000手(已经分仓)，卖价19元或18.8元。如果该股还有上涨空间，那么最终你可能以19.5元全部成交。很多新手无法理解这样的报单，报19为何19.5成交？道理很简单，这就是交易规则中的价格优先。对于老手来说，单凭这句话，就会觉得很刺激，是的，这就是砸盘。一击必杀式卖出，就是瞅准机会狠狠地砸盘。这種卖出策略比杀跌不知要好多少倍，因为是在强势中卖出，又是分仓的，再高明的科技手段也无法察明这笔抛单来自何处，而且对市场造成的冲击也很小，可能你一成交，价格又迅速地弹回20元以上。你轻松地清了仓，股价依然不跌，就算将来此股暴跌90%，也与你毫无干系。亿安科技事件，掌控大资金的人不可不知，永遠不能当替罪羊。

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